Иностранные инвестиции в банковском секторе стран с переходной и развивающейся экономикой - Автореферат

Процессы глобализации в финансово-банковском секторе не могут не отражаться на стратегии экспансии иностранного капитала в страны с переходной и развивающейся экономикой, что ставит ряд новых вопросов для участников национального банковского рынка. Страны с переходной и развивающейся экономикой представляют значительный интерес для иностранных инвесторов с точки зрения недостаточной насыщенности их рынков финансовыми услугами, а, значит, возможности получения дополнительной прибыли за счет географического расширения сферы деятельности. Исходя из задачи максимально быстрой интеграции с мировым экономическим сообществом, реформаторы стран с переходной и развивающейся экономикой видели пути реструктуризации национальной банковской системы в широком привлечении иностранного капитала, который должен был привнести более совершенные навыки и методы работы на свободном рынке. В этой связи представляется весьма актуальным анализ и сопоставление опыта стран с переходной и развивающейся экономикой по привлечению иностранного банковского капитала, выявление позитивных и негативных последствий работы иностранных банков в транзитных и развивающихся странах, что может быть использовано для корректировки политики в области масштабов допуска иностранного капитала в национальную банковскую систему России. Целью исследования является комплексный сравнительный анализ и обобщение опыта стран с переходной и развивающейся экономикой по привлечению иностранных инвестиций в национальную банковскую систему для определения оптимальной долгосрочной стратегии развития банковской системы России исходя из национальных интересов.1.1 Выход иностранных банков на рынки других стран: причины и методы2.1 Иностранные инвестиции в реструктуризации банковских систем стран с переходной экономикой.1 Этапы открытия российского банковского рынкаНазвание банка Число стран, где работает банк (2006) Страна происхождения банка Процесс прихода иностранных кредитных организаций на новый банковский рынок, как правило, осуществляется постепенно и может быть выражен в виде следующей логической цепочки форм работы иностранного банка на рынке страны-реципиента: представительство - дочерний банк - филиал - сеть отделений банка на территории страны. Вторая глава диссертационной работы посвящена анализу работы иностранных кредитных организаций в банковских системах стран с переходной и развивающейся экономикой; выявлению положительных и отрицательных сторон экспансии иностранного банковского капитала в страны с трансформирующейся экономикой и осмыслению опыта, накопленного данными странами в процессе реформирования национального банковского сектора. Таким образом, лучшей позицией для отечественных банков, которые не имеют широкого доступа к дешевым кредитным ресурсам на международном рынке в отличие от иностранных конкурентов, становится снижение рисков и размера просроченной задолженности за счет предоставления меньшего объема кредитов, то есть складывается парадоксальная ситуация, когда банком с лучшими результатами становится банк, который кредитует реальный сектор как можно меньше. Подобный кредитный «бум», который сопровождает развитие иностранных банков на банковском рынке восточноевропейских стран, уже привел к определенным «перекосам» в структуре кредитного портфеля, что является весьма тревожным фактором: в случае ухудшения состояния экономики этих стран долговая нагрузка населения способна спровоцировать проблему возврата долгов банкам, тем самым, дестабилизируя банковский сектор и вызывая значительный негатив со стороны индивидуальных заемщиков.Автор придерживается точки зрения о необходимости присутствия государства в банковском секторе России, как в роли регулятора, так и через принадлежащие государству банки, что является залогом сохранения независимости национальной банковской системы и повышения ее конкурентоспособности.

II. Основное содержание диссертационной работы

В заключении диссертационной работы изложены выводы и рекомендации, основанные на проведенном исследовании: 1. Автор придерживается точки зрения о необходимости присутствия государства в банковском секторе России, как в роли регулятора, так и через принадлежащие государству банки, что является залогом сохранения независимости национальной банковской системы и повышения ее конкурентоспособности. Показательными при рассмотрении роли государства в банковском секторе выступают примеры экономически развитых стран, таких как, например, США и Япония, где надзорные органы в значительной степени контролируют действия иностранных кредитных организаций, что опровергает тезис о максимальной либерализации и открытости банковского сектора «для всех»;

2. После вступления России в ВТО следует ожидать повышение уровня присутствия и активизацию работы иностранных кредитных организаций на российском банковском рынке, что может привести к значительному вытеснению с рынка отечественных банков, которые будут вынуждены перейти к обслуживанию менее рентабельных клиентских сегментов;

3. Процессы экспансии иностранных банков в страны с переходной и развивающейся экономикой, которые в своем историческом развитии не прошли через этап социалистического хозяйствования, не носят принципиально различного характера;

4. Расширение масштабов присутствия иностранного банковского капитала в переходных и развивающихся экономиках на практике приводит к ограничению доступа отечественных предприятий к кредитным ресурсам; особенно тяжелым оказывается положение предприятий малого и среднего бизнеса;

5. Дестабилизирующее влияние иностранных кредитных организаций проявляется в нарушении пропорционального развития банковского сектора стран с переходной и развивающейся экономикой, «выдаивании» экономики страны присутствия. Усиливается тенденция роста потребительского кредитования в странах с переходной и развивающейся экономикой: подобного рода перекосы в структуре кредитного портфеля, по мнению автора, могут иметь негативные последствия как для банковского сектора страны в целом, так и для потребителей банковских услуг в случае замедления темпов экономического роста в стране;страны в целом, так и для потребителей банков

6. Присутствие иностранного банковского капитала в банковском секторе транзитных и развивающихся стран на практике не обеспечивает поддержания устойчивости банковской системы страны-реципиента в условиях финансово-экономической нестабильности. Так, отсутствие явных прецедентов вывода капитала иностранными банками при нестабильной ситуации в стране, по мнению автора диссертации, объясняется, с одной стороны, желанием транснациональных банков воспользоваться сложившейся ситуацией для извлечения сверхприбыли и получения дополнительного контроля над банковским сектором и экономикой страны в нестабильной экономической ситуации, а с другой стороны - застрахованностью рисков кредитных организаций-ТНК. В то же время известны примеры, когда иностранный банк уходил из принимающей страны в случае дестабилизации экономической ситуации.

На основе проведенного анализа автор диссертационной работы приходит к выводу, что активное участие государства в реформировании национального банковского сектора, подкрепленное политикой постепенного и взвешенного допуска иностранных банков, наиболее оптимально отвечает необходимости подготовки отечественных банков к жесткой конкуренции в условиях финансовой глобализации и обеспечивает «точную настройку» банковской системы в соответствии с задачами, стоящими перед национальной экономикой на этапе экономической трансформации. Широкая либерализация и преждевременное открытие российского банковского рынка в условиях низкой капитализации российских банков по сравнению с иностранными кредитными организациями, даже при запрете на открытие филиалов иностранных банков на территории России, создает угрозу независимости национальной банковской системы. Это повышает требования к разработке долгосрочной стратегии развития банковской системы исходя из национальных интересов России.

Основные положения диссертационного исследования представлены в четырех публикациях соискателя общим объемом 3,2 п.л.: 1. Буров И.В. Консолидация в банковском секторе: причины, возможности и перспективы // Вестник научной информации ИМЭПИ РАН, 2004, №4 - 1 п.л.

2. Буров И.В. Иностранный капитал в банковском секторе стран с переходной экономикой // Бизнес и банки, 2005, №25 (761) - 0,7 п.л.

3. Буров И.В. Консолидация в банковском секторе Казахстана // Бизнес и банки, 2005, №10-11 (746-747) - 0,5 п.л.

4. Буров И.В. Иностранные банки в странах с развивающейся экономикой // Вестник научной информации ИМЭПИ РАН, 2005, №4 - 1 п.л.

Размещено на .ru