Источники аналитической информации горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации, методика его проведения на примере производственной компании ООО "Марс-Плюс": динамика внеоборотных активов, капитала и основных средств.
При низкой оригинальности работы "Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса на примере производственной компании ООО "Марс-Плюс"", Вы можете повысить уникальность этой работы до 80-100%
Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности. Вертикальный анализ позволяет перейти к относительным оценкам и проводить хозяйственные сравнения экономических показателей деятельности предприятий, различающихся по величине использованных ресурсов, сглаживать влияние инфляционных процессов, искажающих абсолютные показатели финансовой отчетности. Раздел II актива баланса «Оборотные активы» отражает величину материальных запасов и других оборотных средств: производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции и т.д; наличие у предприятия свободных денежных средств; величину дебиторской задолженности и прочих оборотных активов. В разделе II актива баланса показаны элементы имущества предприятия, многократно меняющие свою форму в течение отчетного периода, т.е. ликвидность этих активов достаточна высока. В разделе III пассива баланса «Капитал и резервы» отражаются обязательства перед собственниками или собственный капитал, который в свою очередь состоит из частей: - из капитала, который получает предприятие от акционеров и учредителей в момент учреждения предприятия и в последствии в виде дополнительных взносов - Уставный капитал;Оно определяет конкурентоспособность компании и ее потенциал в деловом сотрудничестве, является гарантом эффективной реализации экономических интересов всех участников финансовых отношений: как самого предприятия, так и его партнеров. Подводя итог данной работы - анализа бухгалтерского баланса ООО «Марс - Плюс», проведенного за 2006 - 2008 годы, можно сделать следующие выводы: за последний год значительно повысился темп роста реализации продукции, а также темп роста чистой прибыли. Доля оборотного капитала увеличилась в общей сумме активов на 6 пунктов, а доля внеоборотных активов снизилась. Это свидетельствует об опережающих темпах прироста доли мобильных средств над темпами прироста иммобилизованных активов. Рост дебиторской задолженности вызван значительным увеличением объемов реализации.
Введение
В условиях рыночной экономики большое значение приобретают вопросы анализа финансовой отчетности организации. Предприятия должны быть уверены в экономической состоятельности и надежности потенциальных партнеров, для этого необходимо изучить финансовую отчетность возможных контрагентов для оценки их доходности и платежеспособности перед заключением хозяйственных договоров. Анализ финансового состояния компании представляет важнейшую составную часть его экономической деятельности. Проблематике анализа, его различным аспектам посвящены труды многих отечественных и зарубежных экономистов. Финансовая отчетность является по существу «лицом» компании. Она представляет собой систему обобщенных показателей, которые характеризуют итоги финансово - хозяйственной деятельности предприятия. Данные финансовой отчетности служат основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия.
Актуальность данной курсовой работы обусловлена тем, что для принятия верных решений необходимо проанализировать обеспеченность финансовыми ресурсами, целесообразность и эффективность их размещения и использования, платежеспособность предприятия, его финансовые взаимоотношения с партнерами. Оценка этих показателей нужна и для эффективного управления компанией. С их помощью руководители осуществляют планирование, контроль, улучшают и совершенствуют направление своей деятельности.
Целью данной курсовой работы является изучение вертикального и горизонтального анализа бухгалтерского баланса за 2006, 2007 и 2008 годы.
Объектом исследования является производственная компания ООО «Марс-Плюс».
В работе были использованы учебные пособия по анализу финансовой отчетности, специализированные журналы и статьи.
Данная курсовая работа содержит введение, в котором раскрывается актуальность данной работы, цель и объект исследований. В первой главе рассматриваются необходимость и сущность горизонтального и вертикального анализа, источники аналитической информации, технико - экономические показатели анализируемого предприятия. Во второй главе рассматривается методика проведения горизонтального и вертикального анализа, проводится анализ бухгалтерского баланса ООО «Марс-Плюс».
1. Теоретическое обоснование необходимости и сущности горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации
1.1 Необходимость и сущность горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации
В настоящее время организации работают в неопределенной экономической и политической среде. Отсюда неясность и неуверенность в получении ожидаемого конечного результата. Трудности в разработке стратегических планов и прогнозов, отсутствие доверия партнеров друг к другу и, как следствие, разрушение хозяйственных связей. Для решения подобных проблем необходима надежная информация о состоянии хозяйствующих субъектов. Предоставление такой информации является важнейшей задачей анализа финансовой отчетности.
Анализ финансовой отчетности организации - это процесс, при помощи которого оценивается прошлое и текущее финансовое положение и результаты деятельности организации. При этом главной целью анализа является оценка финансово - хозяйственной деятельности организации относительно будущих условий развития.
В условиях рыночной экономики бухгалтерская отчетность предприятия является основным средством коммуникации и важнейшим элементом информационного обеспечения финансового анализа.
Пользователи экономической информации различны. Обычно выделяют следующих пользователей: - внутренние - лица, принимающие управленческие решения в организации;
- внешние - физические и юридические лица имеющие интерес к данной организации.
Надо отметить, что практически все пользователи финансовой отчетности предприятия используют методы экономического анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов
В процессе функционирования предприятия величина активов, их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.
Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников. Вертикальный анализ позволяет перейти к относительным оценкам и проводить хозяйственные сравнения экономических показателей деятельности предприятий, различающихся по величине использованных ресурсов, сглаживать влияние инфляционных процессов, искажающих абсолютные показатели финансовой отчетности.
Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Степень агрегированности показателей определяется аналитиком. Как правило, берутся базисные темпы роста за ряд лет (смежных периодов), что позволяет анализировать не только изменение отдельных показателей, но и прогнозировать их значение.
Горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга. Поэтому на практике не редко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру бухгалтерской отчетности, так и динамику отдельных ее показателей. Оба этих вида анализа особенно ценны при межхозяйственных сопоставлениях, так как позволяют сравнивать отчетность различных по виду деятельности и объемам производства предприятий.
1.2 Источники аналитической информации горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации
В настоящее время концепция составления и публикации отчетности является важнейшей в системе национальных стандартов в большинстве экономически развитых стран. Объяснить такое внимание к отчетности достаточно просто - организация в той или иной степени постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования. Найти их можно на рынке капиталов, привлечь потенциальных инвесторов и кредиторов путем информирования их о финансово - хозяйственной деятельности. Основным же источником такой информации является финансовая отчетность. Насколько привлекательны опубликованные финансовые результаты, показывающие текущее финансовое состояние организации, настолько высока и вероятность дополнительных источников финансирования в той или иной форме.
Наиболее информативной формой для анализа и оценки является бухгалтерский баланс (форма № 1). Главным его качеством является, то что он определяет состав и структуру имущества предприятия, ликвидность и оборачиваемость оборотных средств, наличие собственного капитала и обязательств, состояние и динамику дебиторской и кредиторской задолженности. Бухгалтерский баланс характеризует в денежной оценке финансовое положение организации на отчетную дату. Данные баланса необходимы собственникам для контроля над вложенным капиталом, руководству организации при анализе и планировании, банкам и другим кредиторам - для оценки финансовой устойчивости.
Бухгалтерский баланс состоит из двух равновеликих частей - актива и пассива.
Активы - это ресурсы фирмы, выражаемые в денежном измерителе, сложившиеся в результате событий прошлых периодов, принадлежащих ей на праве собственности или контролируемые ей, способные приносить доход в будущем.
Актив баланса состоит из двух разделов. В I разделе «Внеоборотные активы» отражаются здания, сооружения, машины, оборудование, т.е. основные средства; долгосрочные финансовые вложения, в т.ч. инвестиции в дочерние и иные предприятия; нематериальные активы. Раздел II актива баланса «Оборотные активы» отражает величину материальных запасов и других оборотных средств: производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции и т.д; наличие у предприятия свободных денежных средств; величину дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.
В Российской Федерации актив баланса строится в порядке возрастания ликвидности средств, т.е. в прямой зависимости от скорости превращения активов в процессе хозяйственного оборота в денежную форму.
Так в разделе I актива баланса показано недвижимое имущество. Ликвидность, т.е. подвижность этого имущества в хозяйственном обороте предприятия очень низкая.
В разделе II актива баланса показаны элементы имущества предприятия, многократно меняющие свою форму в течение отчетного периода, т.е. ликвидность этих активов достаточна высока. Ликвидность же денежных средств равна единице, т.е. они абсолютно ликвидны.
Пассивы - это обязательства и собственный капитал организации.
В бухгалтерском учете под обязательством понимается задолженность организации физическим и юридическим лицам, возникающая из событий прошлых периодов, урегулирование которой приведет к оттоку ресурсов, содержащих экономическую выгоду.
Капитал - это совокупность ресурсов, являющихся источником доходов хозяйствующего субъекта.
В пассиве баланса группировка статей дана по юридическому признаку. Пассив состоит из трех разделов.
В разделе III пассива баланса «Капитал и резервы» отражаются обязательства перед собственниками или собственный капитал, который в свою очередь состоит из частей: - из капитала, который получает предприятие от акционеров и учредителей в момент учреждения предприятия и в последствии в виде дополнительных взносов - Уставный капитал;
- из капитала, который предприятие генерирует в процессе своей деятельности, фондируя часть полученной прибыли - Добавочный и Резервный капиталы.
В разделах IV и V пассива баланса отражаются внешние обязательства предприятия, которые подразделяются на долгосрочные и краткосрочные.
Статьи баланса группируются по степени срочности погашения обязательств. Первое место занимает уставный капитал как наиболее постоянная часть пассива баланса, за ним следуют остальные статьи.
1.3 Технико-экономическая характеристика производственного предприятия ООО «Марс-Плюс»
Общество с ограниченной ответственностью «Марс-Плюс», юридический адрес 690035, г.Владивосток, ул.Калинина, д.18, ИНН 2537079452, КПП 253701001, ОГРН 1025522288568. Расчетный счет 40702810900060000886 в ОАО «Дальневосточный банк» г.Владивосток. Учреждено решением учредителя для осуществления предпринимательской деятельности. Уставный капитал Общества составляет 10000 рублей. Общество осуществляет свою деятельность по следующим направлениям: - добыча рыбы, других водных животных и растений, осуществляемая но континентальном шельфе и в исключительной экономической зоне российской Федерации, в открытом море и прибрежных зонах иностранных государств;
- сбыт собственной продукции, работ, услуг, а также продукции, товаров, работ и услуг российских и иностранных юридических лиц и граждан по их поручениям, как на территории РФ, так и на экспорт.
ООО «Марс-Плюс» реализует продукцию как на территории Российской Федерации так и за ее пределами.
Таблица 1.1- Реализация продукции в 2006 - 2008 годах
Год Реализация (тыс.руб) На территории РФ (тыс.руб) За пределами РФ (тыс.руб) На территории РФ (%) За пределами РФ (%)
2006 72473 3984 68489 5,51 94,49
2007 56040 1315 54725 2,35 97,65
2008 101863 28734 73129 28,21 71,79
Рис. 1 - Реализация продукции в 2006-2008 г.
Большую часть продукции ООО «Марс-Плюс» реализует за пределами Российской Федерации, т.к. реализацию на территории Дальнего Востока затрудняет наличие у конкурентов продукции прибрежного лова и браконьерской продукции. В 2008 году значительный рост выручки и снижение себестоимости был вызван полным освоением выделенных квот и заключением договора на реализацию с ООО «Агама» г.Москва. До 2008 года основная часть продукции реализовывалась за пределами Российской Федерации.
Технико-экономические показатели деятельности ООО «Марс-Плюс» представлены в таблице 1.2. Информационной основой для анализа являются данные формы № 1 «Бухгалтерский баланс» за 2007, 2008гг (Приложение А,Б), данные формы 2 «Отчет о прибылях и убытках» за 2007, 2008гг (Приложение В,Г).
Таблица 1.2 - Технико-экономические показатели ООО «Марс-Плюс» за период 2006-2008 гг.
Показатель 2006г 2007г 2008г Изменение 2007 к 2006 Изменение 2008 к 2006
Коэффициент финансовой зависимости 0,03 0,08 0,12 0,05 0,09
Анализируя финансовое состояние предприятия ООО «Марс-Плюс» можно отметить, что выручка от продаж продукции в 2007 году по отношению к 2006г снизилась на 22,7%, себестоимость снизилась на 8,7%, что отрицательно сказалось на прибыли от продаж, величина которой снизилась в два раза, так же отрицательное влияние на этот показатель оказал значительный рост расходов, более чем на 40%. Значительное увеличение прочих доходов произошло в большей части за счет увеличения курсовых разниц, так как на протяжении всего года курс доллара снижался и как следствие обязательства перед поставщиками в рублевом эквиваленте сокращались. Произошло значительное сокращение прочих расходов, что было вызвано сокращением совместной деятельности. В вследствие всех перечисленных изменений по итогам 2007 г компания получила прибыль, но несмотря на это предприятие является неликвидным. Коэффициент общей ликвидности к концу года имеет тенденцию к снижению и кроме того он ниже нормативного. Коэффициенты финансовой зависимости и инвестирования значительно ниже теоретических, это свидетельствует о том, что внеоборотные активы сформированы за счет собственных средств только на 0,11%, а в общей сумме источников только 0,08 % составляет собственный капитал. Но не смотря на это наблюдался рост коэффициентов на конец года.
В 2008 году финансовое состояние компании значительно улучшилось. Темп роста выручки опережает темп роста себестоимости, что позволило прибыли от продаж увеличиться более чем на 70%. Увеличение расходов произошло в следствии повышения цен у поставщиков снабжения и роста заработной платы. Увеличение прочих доходов так же произошло за счет расширения клиентской базы. Чистая прибыль увеличилась в два раза по сравнению с 2006г и более чем на 10% по сравнению с 2007г. Коэффициент ликвидности по прежнему ниже норматива, но этот показатель к концу года увеличился, следовательно платежеспособность предприятия улучшилась. Коэффициенты инвестирования и финансовой зависимости по прежнему ниже теоретических, но наблюдается их стабильный рост. Что говорит об увеличении собственного капитала в общей сумме источников.
В 2007 и 2008 году наблюдается стабильный рост численности персонала и средней заработной платы.
Несмотря на то, что существуют отдельные недостатки - результатом от продаж по прежнему является убыток. Анализ результатов хозяйственной деятельности за 2007 год показал, что все показатели к концу года имеют тенденцию к снижению. Анализ технико-экономических показателей за 2008 год позволяет сделать вывод, что последний год компания не только успешно осуществляет свою деятельность, но и динамично развивается.
2. Методика горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации
2.1 Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса организации
Анализ финансово-экономического состояния предприятия производится с помощью совокупности методов и рабочих приемов (методологии), позволяющих структурировать и идентифицировать взаимосвязь между основными показателями.
Финансовая отчетность состоит преимущественно из количественных, абсолютных показателей. Поэтому анализ тех или иных показателей, экономических явлений, хозяйственных процессов, ситуаций начинается с рассмотрения абсолютных величин в натуральных или стоимостных измерителях. Эти показатели являются основными в финансовом учете. В анализе они используются для исчисления средних и относительных величин. Для анализа абсолютных показателей используется. Как правило, метод сравнения, с помощью которого изучаются абсолютные или относительные изменения показателей, тенденции и закономерности их развития.
Анализ абсолютных показателей - это изучение данных, представленных в бухгалтерской отчетности: определяется состав имущества предприятия, структура финансовых вложений, источники формирования собственного капитала, оценивается размер заемных средств.
Бухгалтерский баланс служит индикатором для оценки финансового состояния предприятия.
Цель горизонтального анализа бухгалтерского баланса состоит в том, чтобы наглядно представить изменения, произошедшие в основных статьях баланса и помочь менеджерам компании принять решение в отношении того, каким образом продолжать свою деятельность.
Горизонтальный анализ заключается в сопоставлении финансовых данных предприятия за два прошедших года в относительном и абсолютном виде с тем, чтобы выявить тенденции изменения статей баланса или их групп и на основании этого исчислить базисные темпы роста.
Методика анализа достаточно проста: последовательно во второй и третей колонках помещают данные по основным статьям баланса на конец и на начало года. Затем в четвертой колонке вычисляется абсолютное отклонение значения каждой статьи баланса. В последней колонке определяется относительное изменение в процентах каждой статьи.
Анализ имущественного состояния хозяйствующего субъекта включает оценку стоимости его активов, их динамику. Анализ осуществляется на основе информации содержащейся в активе баланса организации. Под активами понимают имущество (ресурсы предприятия), в которое инвестированы деньги.
Оборотные активы более ликвидны, чем внеоборотные. Это обусловлено тем, что внеоборотные активы составляют ту часть имущества предприятия, которая не предназначена для продажи, а постоянно используется для производства, хранения и транспортировки продукции. Оборотные активы участвуют в постоянном цикле превращения их в денежные средства. Оборотные активы также можно разделить по степени ликвидности: наиболее ликвидные активы - денежные средства, ценные бумаги, далее по степени убывающей ликвидности следует дебиторская задолженность, запасы и затраты.
По всем указанным разделам проводится горизонтальный анализ, т.е. сравниваются показатели за ряд анализируемых периодов, отслеживается динамика показателей.
Рассмотрим горизонтальный анализ актива баланса ООО «Марс-Плюс» за 2006, 2007, 2008 гг. (Приложение А,Б) выполненный в таблице 2.1
Таблица 2.1 - Горизонтальный анализ актива баланса ООО «Марс-Плюс»
Баланс предприятия на на 31.12.06 тыс.руб на 31.12.07 тыс.руб на 31.12.08 тыс.руб Изменение 2007 к 2006 Изменение 2008 к 2006
Денежные средства 151 218 1255 67 44,3 1104 в 7 раз Активы, всего 121907 91140 87381 -30767 -25,2 -34526 -28,3
На основании данных таблицы 2.1 можно сделать следующие выводы: в 2007 году по отношению к 2006 году произошло снижение общей стоимости имущества компании более чем на 25%. Оборотные активы уменьшились за период в большей степени чем внеоборотные. Стоимость основных средств сократилась более чем на 17%, это вызвано списанием амортизации и тем, что в 2007 году компания практически не вкладывала средства в приобретение основных средств. Наиболее значительно в относительном выражении снизились остатки готовой продукции - на 86,2 %. Это отрицательно сказалось на финансовом состоянии организации, так как снижение произошло не только за счет ускорения реализации, а также за счет резкого снижения (более чем на 20%) вылова. Значительное снижение стоимости материальных запасов (более чем на 20%) вызвано невозможностью их пополнения, так как предприятие испытывало финансовые затруднения изза снижения вылова и ведения промысла в Беринговом море результатом которого стало значительное увеличение себестоимости и выпуск новой, неконкурентоспособной продукции.
Наблюдается снижение дебиторской задолженности, что является положительным фактором, так как объема реализации снизился на 22%, а задолженность на 28% следовательно состояние расчетов с покупателями улучшилось. Рост денежных средств на 67% свидетельствует о том, что значение коэффициента быстрой ликвидности улучшилось, но при финансовых затруднениях, которые компания испытывала в 2007 году, замораживать средства на расчетных счетах не следовало.
В 2008 году по сравнению с 2006 годом объем ресурсов компании сократился на 34%. Внеоборотные активы уменьшились в большей степени, чем оборотные. Стоимость основных средств снизилась на 32%, это свидетельствует о том, что компания не приобретала основные средства. Наиболее значительно, на 91,5%, снизились остатки готовой продукции, это свидетельствует об ускорении реализации, что подтверждает увеличение вылова более чем на 40%. Учитывая то, что излишнее отвлечение средств в незавершенное производство и готовую продукцию приводит к омертвлению ресурсов и неэффективному использованию оборотного капитала, снижение этого показателя оказывает положительное влияние на финансовое состояние компании. Произошло незначительное снижение материальных запасов в следствии проведенных ремонтов и списания запасных частей. В связи со значительным ростом объема продаж, наблюдается рост дебиторской задолженности - на 35%. Данный факт отражает отвлечение части текущих активов на кредитование потребителей готовой продукции, что свидетельствует о фактической иммобилизации этой части оборотных средств из производственного процесса. С другой стороны учитывая, что дебиторская задолженность непросроченная и компания имеет платежеспособных дебиторов, задолженность указывает на предстоящее поступление денежных средств. Наблюдается значительное увеличение денежных средств. Они образовались за счет значительных поступлений средств от покупателей продукции в последнюю неделю года. Учитывая то, что организация имеет большую задолженность перед поставщиками, замораживание средств на расчетных счетах не представляется эффективным.
Пассив бухгалтерского баланса отражает источники финансирования средств предприятия, сгруппированные на определенную дату по их принадлежности и назначению. Обязательства перед собственниками составляют практически постоянную часть пассива баланса, не подлежащую погашению во время деятельности организации. Обязательства перед третьими лицами имеют разные сроки возврата: менее одного года - краткосрочные, более одного года - долгосрочные.
В таблице 2.2 рассмотрим горизонтальный анализ пассива баланса за 2006, 2007 и 2008 годы. горизонтальный вертикальный баланс актив
Таблица 2.2 - Горизонтальный анализ пассива баланса ООО «Марс-Плюс»
Баланс предприятия на 31.12.06 Тыс.руб 31.12.07 тыс.руб 31.12.08 тыс.руб Изменение 2007 к 2006 Изменение 2008 к 2006
Займы и кредиты 1919 6670 3858 4751 в 3 раза 1939 в 2 раза
Кредиторская задолженность, в т.ч. 116014 77310 73201 -39188 -33,5 -43503 -37,1
Поставщика и подрядчики 116040 76826 72511 -39214 -33,8 -43529 -37,5
Задолженность перед персоналом 248 410 308 162 65,3 60 24,2
Задолженность перед внебюджетными фондами 58 74 117 16 27,6 59 в 2 раза
Задолженность по налогам 26 57 265 31 119,2 239 в 9 раз Пассивы, всего 121907 91140 87381 -30767 -25,2 -34526 -28,3
Как следует из расчетов представленных в таблицы 2.2 в 2007 году по сравнению с 2006 годом произошли следующие изменения: уменьшение стоимости пассивов вызвано снижением краткосрочных обязательств на 29%. Значительный рост собственных средств произошел за счет роста нераспределенной прибыли на 97%. Уставный капитал не изменился. Предприятие не привлекает долгосрочные заемные средства, т.е. отсутствуют инвестиции в производство. Заемные средства выросли в три раза, что свидетельствует о том, что компании не хватает собственных средств для расчетов по обязательствам. В составе кредиторской задолженности произошло снижение задолженности перед поставщиками и подрядчиками на 34%, выросла задолженность перед персоналом на 65% за счет повышения заработной платы и начисления в декабре месяце премии по итогам работы за год. Задолженность перед внебюджетными фондами и бюджетом увеличилась на 16% и 31% соответственно, но она является текущей и была своевременно погашена.
В 2008 году по сравнению с 2006 годом в два раза выросла прибыль предприятия на что повлияло значительное увеличение выручки (на 40%) в то время как себестоимость выросла только на 26%. Предприятие привлекло в 2 раза больше заемных средств, которые были направлены на пополнение материальных запасов. В составе кредиторской задолженности произошло снижение задолженности перед поставщиками и подрядчиками. Учитывая то, что основное снабжение компания приобретает за пределами Российской Федерации, изза падения курса доллара происходит снижение задолженности поставщикам. Возросла задолженность перед персоналом по оплате труда, что вызвано повышением заработной платы. Как следствие происходит рост задолженности перед внебюджетными фондами и налоговыми органами. Все задолженности являются текущими и своевременно погашаются.
2.2 Вертикальный анализ бухгалтерского баланса организации
Бухгалтерская отчетность служит базой для анализа финансового состояния предприятия. Целью финансового анализа является оценка информации содержащейся в отчетности, для принятия последующих решений. Об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников можно судить при помощи вертикального анализа бухгалтерского баланса. В основе вертикального анализа лежит представление бухгалтерского баланса в виде относительных величин, характеризующих структуру обобщающих итоговых показателей. Обязательным элементом анализа служат динамические ряды этих величин, что позволяет отслеживать изменения в составе средств и источников их покрытия. Таким образом, можно выделить две основные черты вертикального анализа: - переход к относительным показателям позволяет проводить сравнительный анализ предприятий с учетом отраслевой специфики и других характеристик;
- относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно искажают абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затрудняют их сопоставление в динамике.
Для проведения вертикального анализа актива баланса сумма активов принимается за 100%. Каждая статья выражается в процентах от общей суммы активов, т.е. определяется удельный вес внеоборотных активов и удельный вес оборотных активов в общей сумме имущества предприятия (валюте баланса). Затем проводят детальный анализ внеоборотных и оборотных активов.
Таблица 2.3 - вертикальный анализ актива баланса ООО «Марс-Плюс»
Баланс предприятия на Удельный вес на 31.12.06 % Удельный вес на 31.12.07 % Удельный вес на 31.12.08 % Изменение по структуре ( ,-)
На основании анализа данных приведенных в таблице 2.3 можно сделать следующие выводы: в 2007 году по отношению к 2006 году удельный вес внеоборотных активов увеличился на 7 пунктов. В общей структуре активов внеоборотные активы занимают наибольший удельный вес - 74%. Следует отметить, что значимость оборотных и внеоборотных активов для производственных и торговых компаний различна. Так, значительная часть активов производственной компании будет сформирована за счет основных производственных фондов. Учитывая то что вид деятельности ООО «Марс-Плюс» - добыча морепродуктов, основную часть стоимости основных средств составляют стоимость судов, следовательно этот показатель нельзя рассматривать как отрицательный. Удельный вес сырья и материалов в структуре активов занимает 17%, т.е. по сравнению с 2006 годом этот показатель снизился на полпункта. Учитывая то, что излишнее отвлечение средств приводит к омертвлению ресурсов и неэффективному использованию оборотного капитала, снижение этого показателя оказывает положительное влияние на финансовое состояние компании. Значительная доля сырья и материалов в структуре активов объясняется особенностями производственной деятельности компании. Удельный вес дебиторской задолженности в структуре активов составляет 7%, что по отношению к 2006 году снизилось на полпункта. Удельные веса остальных активов незначительны.
В 2008 году по сравнению с 2006 удельный вес внеоборотных активов снизился на 6 пунктов. Удельный вес оборотных активов вырос на 6 пунктов, что свидетельствует о наращивании производственного потенциала компании. Дебиторская задолженность по сравнению с 2006 годом увеличилась на 6 пунктов, что вызвано увеличением объема реализации более чем на 40%. В структуре активов удельный вес сырья и материалы занимают 23%, что выше на полпункта чем в 2006 году. Таким образом, хотя тенденция к росту запасов может привести на некотором отрезке времени к увеличению значения коэффициента текущей ликвидности, существует опасность, что это увеличение происходит за счет необоснованного отвлечения активов из производственного оборота, что в конечном итоге может привести к росту кредиторской задолженности и ухудшению финансового состояния. Удельные веса остальных активов незначительны.
Таблица 2.4 - Вертикальный анализ пассива баланса ООО «Марс-Плюс»
Баланс предприятия на Удельный вес на 31.12.06 % Удельный вес на 31.12.07 % Удельный вес на 31.12.08 % Изменение по структуре ( ,-)
Кредиторская задолженность, в т.ч. 95,44 84,82 83,77 -10,62 -11,67
Поставщика и подрядчики 95,17 84,23 82,99 -10,94 -12,18
Задолженность перед персоналом 0,20 0,45 0,35 0,25 0,15
Задолженность перед внебюджетными фондами 0,05 0,08 0,13 0,03 0,08
Задолженность по налогам 0,02 0,06 0,30 0,04 0,28
Пассивы, всего 100 100 100
Вертикальный анализ позволяет сделать следующие выводы: несмотря на то, что в 2007 году по сравнению с 2006 доля собственного капитала увеличилась на 5 пунктов, его доля в пассиве баланса незначительна - 8%. Доля заемного капитала увеличилась, т.к. компания привлекала заемные средства для расчетов с кредиторами. Несмотря на то, что сумма кредиторской задолженности снизилась на 11 пунктов, ее доля в заемном капитале составляет более 90%, что является отрицательным показателем. Удельные веса остальных составляющих пассива незначительны.
В 2008 году по сравнению с 2006 доля собственного капитала увеличилась на 9 пунктов, но продолжает оставаться крайне низкой. Произошло незначительное увеличение краткосрочных заемных средств. Кредиторская задолженность продолжает снижаться, но ее доля по прежнему велика - 84%, т.е. финансирование оборотных средств идет в основном за счет кредиторской задолженности. Удельные веса остальных составляющих пассива незначительны.
Вывод
Финансовое состояние является важнейшей характеристикой финансовой деятельности предприятия. Оно определяет конкурентоспособность компании и ее потенциал в деловом сотрудничестве, является гарантом эффективной реализации экономических интересов всех участников финансовых отношений: как самого предприятия, так и его партнеров.
Подводя итог данной работы - анализа бухгалтерского баланса ООО «Марс - Плюс», проведенного за 2006 - 2008 годы, можно сделать следующие выводы: за последний год значительно повысился темп роста реализации продукции, а также темп роста чистой прибыли. Положительным изменением является опережающий темп роста выручки от реализации над темпом роста себестоимости. Отрицательным показателем является стабильное снижение общей стоимости имущества. Доля оборотного капитала увеличилась в общей сумме активов на 6 пунктов, а доля внеоборотных активов снизилась. Это свидетельствует об опережающих темпах прироста доли мобильных средств над темпами прироста иммобилизованных активов. Рост дебиторской задолженности вызван значительным увеличением объемов реализации. Компания начала активно реализовывать продукцию на территории РФ и для привлечения покупателей вынуждена была предоставлять отсрочку платежа. Предприятие не использует долгосрочные заемные средства. Таким образом, заемные средства - это краткосрочные кредиты и кредиторская задолженность, доля которой постоянно снижается. Незначительное увеличение задолженности перед персоналом по оплате труда, внебюджетными фондами и налоговыми органами вызвано повышением уровня заработной платы. Эта задолженность является текущей и была своевременно погашена. На протяжении трех лет наблюдается стабильное увеличение собственного капитала, его доля незначительна - 12%, но это можно считать позитивным фактором, свидетельствующим о росте финансовой устойчивости предприятия. Анализируя коэффициенты ликвидности, инвестирования и финансовой зависимости нужно отметить, что все они ниже теоретических, но все же прослеживается их стабильный рост, что позволяет надеяться на улучшение финансового состояния компании.
В финансовой политике компании необходимо пересмотреть программу действий с возможным эффектом в будущем, основной целью которой является получение прибыли. Необходимо внимательно изучить экономическую целесообразность выпуска новой продукции. Для этого необходимо проводить анализ и оценку финансового состояния предприятия и разрабатывать планы на перспективу.
Список литературы
1. Артеменко В.Г., Остапова В.В., Анализ финансовой отчетности. - М.: Омега-Л, 2006
2. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2002.
3. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйственного субъекта. - М.: Финансы и статистика, 2000.
