Финансовые расчеты по ценным бумагам, краткосрочным обязательствам - Контрольная работа

Финансовые расчеты по ценным бумагам, краткосрочным обязательствамВ узком смысле под ценной бумагой может пониматься документ, удостоверяющий некоторые права ее владельца по отношению к эмитенту (субъекту, выпустившему данную бумагу). Среди основных видов ценных бумаг (активов), обращающихся на современном рынке, можно выделить: - облигации - письменные долговые обязательства эмитента выплатить полученную сумму с процентами в определенный срок; акции - ценные бумаги, удостоверяющие долевое участие владельца в капитале деловой единицы бизнеса, имеющей статус юридического лица в форме корпорации;КПЕР (ставка; платеж; нз; бс; тип) Вычисляет общее число периодов выплат как для единой суммы вклада, так и для фиксированных периодических выплат на основе постоянной процентной ставки ПРПЛТ (ставка; период; кпер; нз; бс; тип) Рассчитывает платежи по процентам за указанный период на основе фиксированных периодических выплат и постоянной процентной ставки ОБЩДОХОД (ставка, кол_пер; нз; нач_период; кон_период; тип) Вычисляет сумму основных выплат по займу между двумя периодами ОБЩПЛАТ (ставка; кол_пер; нз; нач_период; кон_период; тип) Вычисляет накопленный доход (сумму платежей по процентам) по займу между двумя периодами выплат Аргумент Значение аргумента ставка (массив ставок) процентная ставка за период; массив %-ых ставок, изменяющихся за период кпер, кол_пер общее число периодов выплат платеж фиксированная периодическая выплата нз (тс) начальное значение (текущая стоимость) вклада или займа бс (бз) будущая стоимость фиксированных периодических выплат или единой суммы тип число 0 или 1, означающее срок выплаты (1 - в начале периода, 0 - в конце периода); по молчанию равно 0 период период, для которого требуется найти выплату по процентам; должен быть в интервале от 1 до аргумента кпер нач_пер номер первого периода, участвующего в вычислениях кон_пер номер последнего периода, участвующего в вычислениях эф_ставка эффективная годовая процентная ставка ном_ставка номинальная годовая процентная ставка даты (дата1;…ДАТАN) даты 1-ой,…,n-ой операций, соответствующие суммам выплат и поступлений значения (сумма1,…,CYMMAN) значения выплат и поступлений предположение предп предполагаемое значение процентной ставки; по умолчанию равно 0,1Определить, какую сумму необходимо внести фирме сейчас, чтобы к концу третьего года вклад увеличился до 500 тыс. руб., если процентная ставка составляет 12% годовых. Алгоритм решения задачи: Для расчета суммы текущего вклада используем функцию ПС() со следующими аргументами: = ПС(12%; 3; ; 500000) = - 355 890,12 руб. Алгоритм решения: Чистая текущая стоимость проекта при периодических доходах переменной величины рассчитывается с помощью функции ЧПС(). Так как инвестиция в сумме 20 000 руб. вносится к концу первого периода, то это значение следует включить в список аргументов функции ЧПС(), причем со знаком «минус», так как этот денежный поток движется «от нас». Проекты характеризуются следующими данными: по 1 проекту - начальные инвестиции составляют 550 тыс. руб.; ожидаемые доходы за 5 лет соответственно 100, 190, 270, 300 и 350 тыс. руб.; по 2 проекту - начальные инвестиции составляют 650 тыс. руб.; ожидаемые доходы за 5 лет соответственно 150, 230, 470, 180 и 320 тыс. руб.Постановка задачи: Рассчитать, через сколько лет вклад размером 100000 руб. достигнет 1000000 руб., если годовая процентная ставка по вкладу 13% годовых и начисление процентов производится ежеквартально. Чтобы определить общее число периодов выплат для единой суммы вклада, используем функцию КПЕР() со следующими аргументами: ставка = 13%/4; нз =-1; бс = 10. Следует обратить внимание на то, что все нули в текущей и будущей суммах можно не набирать, достаточно сохранить пропорциональность между этими суммами. Для решения этой задачи можно воспользоваться формулой (1), где аргумент n и есть значение функции КПЕР(). Алгоритм решения: Для определения общего числа периодов, через которое будет достигнута нужная сумма воспользуемся функцией КПЕР() с аргументами: ставка = 11,2%; платеж =-15; бс = 100.Реальная доходность финансового контракта с начислением сложных процентов несколько раз в год измеряется эффективной процентной ставкой, которая показывает, какой относительный доход был бы получен за год от начисления процентов. Постановка задачи: Определить эффективную процентную ставку, если номинальная ставка составляет 9%, проценты начисляются: а) раз в полгода; б) поквартально; в) ежемесячно. Алгоритм решения: Для определения эффективной процентной ставки используем функцию ЭФФЕКТ(): а) = ЭФФЕКТ (9%; 2) = 9,2%, б) = ЭФФЕКТ (9%; 4) = 9,31% в) = ЭФФЕКТ (9%; 12) = 9,38%. Алгоритм решения: Для определения ежемесячных выплат используется функция ПЛТ() с аргументами: ставка = 9%/12 (ставка процента за месяц); кпер = 2*12 = 24 (общее число месяцев начисления процентов); бс = 200 (будущая стоимость вклада); тип = 1. т.к. вклады пренумерандо. Выплаты, определяемые функцией ПЛТ() включают основные платежи и платежи по процентам.

Содержание

1. Финансовые функции для расчетов по ценным бумагам и краткосрочным обязательствам

1.1 Обзор ключевых категорий и положений

1.2 Финансовые функции

1.2.1 Определение будущей стоимости на основе постоянной процентной ставки

1.2.2 Определение будущей стоимости на основе переменной процентной ставки

1.2.3 Определение текущей стоимости

1.2.4 Определение срока платежа и процентной ставки

1.2.5 Расчет эффективной и номинальной ставки процентов

1.2.6 Расчет периодических платежей, связанных с погашением займов

1.2.7 Определение скорости оборота инвестиций

Тестовые задания

Задачи

Литература

1. Финансовые функции для расчетов по ценным бумагам и краткосрочным обязательствам процентный доход инвестиция