Сущность и классификация денежных потоков организации. Методы анализа денежных потоков в организации. Анализ финансовых коэффициентов организации. Анализ сбалансированности денежных потоков. Мероприятия по управлению денежными потоками в ОАО "Сарда".
Это направление деятельности включает: инвестирование ресурсов; операционную деятельность посредством использования этих ресурсов; учет движения денежных средств; анализ и оценку денежных потоков по данным финансовой отчетности; оценку влияния денежных потоков на финансовую устойчивость корпорации; определение резерва денежной наличности для поддержания нормальной платежеспособности; прогноз будущих денежных потоков на месяц, квартал, год. Актуальность темы исследования заключается в том, что денежные средства являются наиболее ограниченным ресурсом в настоящее время в хозяйственном механизме и успех организации во многом определяется эффективностью их использования. Основная цель управления денежными потоками (Cash - Flow) - это обеспечение финансовой стабильности организации в процессе развития посредством балансирования объемов поступлений и выплат денежных средств и их синхронизации во времени. рассмотреть методы анализа денежных потоков; предложить основные направления по совершенствованию управления денежными потоками.Денежный поток (аналог английского Cash Flow - поток наличности) это параметр, отражающий результат движения денежных средств организации за определенный период времени. Основными последовательными этапами в процессе управления денежными потоками являются следующие: - обеспечение полного и достоверного учета денежных потоков предприятия и формирование необходимой финансовой отчетности; Состав источников финансовых ресурсов организаций, которые формируют их денежные потоки, представлен на рисунке 1.2. Для обеспечения целенаправленного учета, анализа и контроля денежные потоки классифицируются по следующим признакам (табл. По направлению движения денежных средства выделяют два денежных потока: входящий и исходящий.На предприятии существует определенная последовательность разработки плана поступления и расходования денежных средств: На первом этапе прогнозируется поступление и расходование денежных средств по операционной деятельности предприятия, так как ряд результативных показателей этого плана служат исходной предпосылкой разработки других составных его частей. Прогнозирование поступления и расходования денежных средств по операционной деятельности предприятия осуществляется двумя основными способами: исходя из планируемого объема реализации продукции; исходя из планируемой целевой суммы чистой прибыли. Прогнозирование поступления и расходования денежных средств по операционной деятельности исходя из планируемого объема реализации продукции осуществляется в такой последовательности (рис 1.4) [11, с. Прогнозирование поступления и расходования денежных средств, по операционной деятельности исходя из планируемой целевой суммы чистой прибыли, осуществляется в такой последовательности (рис. Прогнозирование поступления и расходования денежных средств по финансовой деятельности осуществляется методом прямого счета на основе потребности предприятия во внешнем финансировании, определенной по отдельным ее элементам (алгоритмы расчета этой потребности рассмотрены ранее).Информационной базой для анализа и оценки денежных потоков является отчет о движении денежных средств, входящий в состав бухгалтерской отчетности за 2011 год (Приложение 3), за 2012 год (Приложение 4). Методом сравнительного финансового анализа в таблице 2.3 проанализированы денежные потоки от текущих, инвестиционных, финансовых операций в динамике за 3 года. В 2010-2011 годах текущая деятельность ОАО «Сарда» является дефицитной за счет превышающих поступления платежей поставщикам за сырье, материалы, работы, услуги. Следует отметить, что основной приток денежных средств в отчетном периоде общество имело от основной деятельности, что является положительным моментом. Положительный результат от инвестиционной деятельности ОАО «Сарда» наблюдается в 2010-2011 за счет продажи долговых ценных бумаг.В процессе использования этой системы анализа определяются различные относительные показатели, характеризующие отдельные показатели денежных потоков, и степень их влияния на общий уровень финансового состояния предприятия [12, с. Следует отметить, что в динамике наблюдается тенденция снижения данного показателя за счет снижения денежных средств, которые на конец 2012 года уменьшились на 27,8% по сравнению с 2011 годом и на 66,3% по сравнению с 2010 годом. Значение коэффициента промежуточной ликвидности показывает, что организация имеет возможность покрыть часть текущих обязательств за счет своевременного осуществления расчетов с дебиторами и денежных средств. Ввиду того, что данный показатель имеет значение выше нормы, это указывает на эффективную работы с дебиторами для обеспечения возможности обращения наиболее ликвидной части оборотных средств в денежную форму для погашения краткосрочных обязательств. Скорость оборота средств, т.е. скорость их превращения в денежные средства: оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия; отражает изменение производственно-технического потенциала предприятия.
План
Содержание
Введение
1. Теоретические основы управления денежными потоками организации
1.1 Сущность и классификация денежных потоков организации
1.2 Методы анализа денежных потоков в организации
1.3 Прогнозирование денежного потока
2. Анализ и оценка управления денежными потоками в ОАО «Сарда»
2.1 Организационно-экономическая характеристика ОАО «Сарда»
2.2 Горизонтальный анализ денежных потоков организации
2.3 Анализ финансовых коэффициентов организации
2.4 Анализ сбалансированности денежных потоков
3. Мероприятия по управлению денежными потоками в ОАО «Сарда»
3.1 Прогнозирование денежного потока
3.2 Основные направления совершенствования управления денежными потоками в ОАО «Сарда»
Заключение
Список использованной литературы
Список приложений
Вы можете ЗАГРУЗИТЬ и ПОВЫСИТЬ уникальность своей работы
