Управление денежными активами - Курсовая работа

Нижегородский институт менеджмента и бизнеса Курсовая работа по дисциплинеУправление денежными активами является тем инструментом, при помощи которого можно достичь желаемого результата деятельности предприятия - получения прибыли. Цель курсовой работы - в ходе анализа производственно-хозяйственной деятельности исследуемого предприятия разработать рекомендации по улучшению механизма управления денежными активами. В курсовой работе для выполнения поставленной цели необходимо решить следующие задачи: рассмотреть теоретические подходы к понятию и сущности денежных активов; определить основные показатели используемые при управлении денежными активами; В первой части рассматриваются теоретические вопросы, касающиеся понятия и сущности денежных активов предприятия, управления денежными активами на предприятии, роль и значение денежных средств в деятельности предприятия в целом и как наиболее ликвидной части оборотных средств.Эти средства направляются на различные цели: приобретение основных средств, создание товарных запасов, формирование дебиторской задолженности и другие. Конкуренция между предприятиями требует постоянного приспособления к изменяющимся условиям; технологические усовершенствования, обуславливающие значительные капиталовложения, инфляция, изменение процентных ставок, налоговое законодательство, - все это оказывает большое влияние на движение капитала предприятия. Денежные средства - это наиболее ликвидная категория активов, которая обеспечивает предприятию наибольшую степень ликвидности, а следовательно, и свободы выбора действий [1, с.332]. Деятельность предприятия, направленная на получение прибыли, требует, чтобы денежные средства переводились в различные активы, которые обращаются в дебиторскую задолженность в процессе реализации продукции. Таким образом, чистый приток денежных средств будет соответствовать увеличению остатков денежных средств за данный период, тогда как чистый отток будет связан с уменьшением остатков денежных средств в течение отчетного периода.Причем если методики оценки отдельных активов достаточно известны, то оценка имущественного комплекса вызывает определенные трудности и имеет свою специфику, поскольку в процессе данной оценки должны быть учтены затраты труда по формированию такого комплекса, оптимальность структуры его активов и их способность генерировать прибыль, степень их физического и морального износа и другие факторы. Для эффективного управления финансовыми активами большую роль играет определение оптимального размера оборотного капитала, так как денежные средства входят в его состав. С другой стороны, чрезмерное накопление денежных средств не является показателем благополучия, так как предприятие теряет прибыль, которую могло бы получить в результате инвестирования этих денег. Рассматривая соотношение наличности денег в оборотном капитале, нужно знать, что изменение пропорции не обязательно характеризует изменение наличности, так как могут изменяться товарно-материальные запасы, которые являются частью оборотного капитала. Существует несколько вариантов ускорения получения наличности: ускорение процесса выставления счетов покупателям и заказчикам; личная деятельность менеджера по получению платежей; концентрация банковских операций (средства накапливают в местных банках и переводят на специальный счет, где они аккумулируются); получение наличности со счетов, на которых они лежат без использования.10 июня 2000 состоялось годовое собрание акционеров дочернего предприятия НК "СИДАНКО" - ОАО На собрании избран новый Совет директоров ОАО "Нефтегаз". Председателем Совета директоров избран Кесов Харитон Дмитриевич, заместитель первого вице-президента НК "СИДАНКО" по финансам и коммерции. Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма № 2), отчет о движении капитала (форма № 3) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса. Анализ финансового состояния ОАО "Нефтегаз" основывается главным образом на относительных показателях, так как абсолютные показатели баланса в условиях инфляции практически невозможно привести в сопоставляемый вид. В структуре актива баланса возросла сумма оборотных средств на 12667 тыс. руб. или 62.9% на основании роста запасов на данном предприятии в 1999 г. на 3807 тыс. руб. или 15,6%, в 2005 г. на 2143 тыс. руб. или 8,2%, в результате приобретения сырья, материалов на сумму 5264 тыс. руб. и 55919 тыс. руб. соответственно.Способность предприятия платить по своим краткосрочным обязательствам называется ликвидностью. Коэффициенты текущей, быстрой и обыкновенной ликвидности, приведенные в таблице, свидетельствуют о финансовом положении на ОАО "Нефтегаз превышающем установленные нормативы.

Содержание

Введение

1. Теоретические и методические аспекты управления денежными активами

1.1 Теоретическое представление категории "денежные активы"

1.2 Сущность управления активами

2. Аналитическая деятельность предприятия

2.1 Организационно-экономическая характеристика ОАО "Нефтегаз"

2.2 Анализ деятельности ОАО "Нефтегаз"

2.3 Анализ управления денежными активами

3. Пути изменения

3.1 Проблемы, обнаруженные в ходе анализа ОАО "Нефтегаз"

Заключение

Список используемой литературы