Учеба в Тенишевском училище, в Сорбонне и в Гейдельбергском университете. Особенности раннего творчества О.Э. Мандельштама. Женитьба на Надежде Яковлевне Хазиной. Арест и ссылка в Чердынь. Повторный арест и отправка по этапу в лагерь на Дальний Восток.