Типичные явления в хозяйственной деятельности дочерних (региональных) подразделений. Управление денежными потоками с точки зрения авторизации платежей и их маршрутизации. Финансирование кассовых разрывов банками. Проблемы децентрализованных финансов.
Аннотация к работе
Централизация казначейских функций как инструмент повышения эффективности системы управления денежными потокамиСтремясь к росту капитализации, компания делает необходимым активное управление собственным оборотным капиталом, что является одним из важных факторов, влияющих на стоимость бизнеса. Такое управление, в свою очередь, предполагает умение высвобождать собственные средства из неэффективных процессов, частично замещая ими дорогие долговые обязательства перед банками, и максимально использовать возможности самофинансирования внутри холдинга. Сегодня компания с разветвленной сетью дочерних структур и децентрализованными казначейскими функциями несет ощутимые издержки при осуществлении финансовых операций. В результате группа компаний поддерживает множество счетов в большом количестве разнообразных банков с совершенно разными условиями обслуживания, техническими форматами, каналами доставки и т.д. Самым очевидным последствием такого развития является то, что казначейство группы не обладает информацией о ликвидной позиции всей группы в режиме реального времени, будучи, следовательно, не в состоянии принимать адекватные краткосрочные решения в интересах всей группы.