Розробка й аналіз пропозицій стосовно вдосконалення методики аналізу грошових потоків підприємства. Ознайомлення з фінансовими показниками, запропонованими вченими. Розрахунок коефіцієнта абсолютної ліквідності. Визначення показника рентабельності.
Слід зазначити, що серед згаданих вище авторів немає одностайної думки стосовно системи показників, що пропонуються для аналізу руху грошових потоків та окремих аспектів методики аналізу. Аналізуючи запропоновані показники [1] для аналізу руху грошових коштів, слід зазначити, що для розрахунку коефіцієнта достатності чистого операційного грошового потоку доцільно було б взяти в чисельнику загальну суму чистого руху грошових коштів, оскільки в знаменнику беруться витрати, зумовлені не тільки операційною, а й фінансовою діяльністю (погашення позик, сплачені дивіденди та ін.). Так, даними авторами для аналізу руху грошових потоків запропоновано застосовувати: коефіцієнт ліквідності грошового потоку; коефіцієнт достатності чистого грошового потоку; коефіцієнт ефективності грошового потоку; коефіцієнт реінвестування чистого грошового потоку. [7], передбачено: - аналіз достатності чистого грошового потоку - через коефіцієнт достатності чистого грошового потоку;аналіз ефективності грошового потоку - через показник рівня доходності грошових потоків. [8] найбільш інформативними для аналізу руху грошових потоків уважає в переважній більшості вищерозглянуті коефіцієнти, а саме: • коефіцієнт достатності чистого грошового потоку, що визначає достатність акумульованого підприємством чистого грошового потоку з позицій його потреб;Ефективне управління грошовими потоками підприємства в умовах трансформації ринкових відносин у великій мірі залежить від досконалості методики аналізу руху грошових потоків та ефективності їхнього використання.
Вывод
Ефективне управління грошовими потоками підприємства в умовах трансформації ринкових відносин у великій мірі залежить від досконалості методики аналізу руху грошових потоків та ефективності їхнього використання. З урахуванням цього методика аналізу руху грошових потоків повинна бути вичерпною і в той же час дієвою, тобто не перевантаженою малозначущими, неінформативними показниками та розрахунками.
З нашої точки зору, система показників для аналізу руху та ефективності грошових потоків підприємства повинна включати: • коефіцієнт достатності чистого грошового потоку;
• коефіцієнт ліквідності грошового потоку, доповнений коефіцієнтами абсолютної, поточної ліквідності, та коефіцієнтом покриття загальних зобовязань підприємства;
• коефіцієнт ефективності грошового потоку;
• рентабельність надходження та витрачання коштів за видами діяльності підприємства;
• рентабельність чистого грошового потоку.
Упровадження даної системи показників з урахуванням запропонованої специфіки їхнього розрахунку дозволить розширити критерії оцінки ефективності руху грошових коштів, що, своєю чергою, дасть можливість підвищити дієвість проведення аналізу, якість управлінських рішень щодо прогнозу руху грошових потоків та підвищення ефективності їхнього використання. грошовий фінансовий ліквідність
Список литературы
1. Кириченко І. Фінансовий аналіз в інформаційній системі управління грошовими потоками підприємства / І. Кириченко // Вісник КНТЕУ. - 2003. - № 3. - С. 145-151.
2. Мних Є.В. Економічний аналіз діяльності підприємства: [підручник] / Є.В. Мних. - К.: КНТЕУ, 2008. - С. 395-406.
3. Білик М.Д. Грошові потоки підприємств у макро- та мікроекономічному аспекті / М.Д. Білик, С.І. Надточій // Фінанси України. - 2007. - № 6. - С. 133-147.
8. Ясишена В.В. Теоретичні аспекти аналізу грошових потоків підприємств / В.В. Ясишена // Економічний простір. - 2008. - № 16. - С. 123-131.
9. Калабухова С.В. Аналіз руху грошових коштів на підприємстві / С.В. Калабухова, Л.В. Чалюк // Фінанси, облік і аудит. - 2011. - Вин. 18. - С. 291-297.
10. Заревчацька Т.В. Аналіз руху грошових потоків у процесі управління ефективністю діяльності малих підприємств / Т.В. Заревчацька // Формування ринкових відносин в Україні. - 2011. - № 7. - С. 141-145.
11. Кучер О.В. Система показників, що характеризують рух грошових коштів / О.В. Кучер, А.А. Сахно // Молодий вчений. - 2014. - № 6 (09). - С. 154-156.
12. Рубінштейн Т.В. Планування і розрахунки грошових коштів фірм і компаній / Т.В. Рубінштейн. - М., 2001. - С. 99-133.
Лебедева А. Н.
Одесский торговоэкономический институт
Киевского национального торговоэкономического университета
Особенности анализа движения денежных потоков предприятия
Резюме
Исследованы действующие методики анализа движения денежных потоков предприятия, раскрыты их проблемные аспекты. Сформированы критерии оценки движения и эффективности денежных потоков предприятия, а также специфика их расчета. Даны предложения по усовершенствованию методики анализа денежных потоков предприятия.
The article investigates up-to-date methods of analysis of enterprise cash flow movement, discloses their problem aspects and presents the criteria of evaluation of enterprise cash flow movement and efficiency and peculiarities of their calculation. Its given the recommendations how to improve the methods of analysis of enterprise cash flow movement are offered in the article.
