Особливість визначення вартості купівлі опціону. Характеристика основних різновидів валютних премій. Аналіз принципів ціноутворення на ринку фондових деривативів. Проведення угод за відсотковими ставками. Права й зобов"язання при здійсненні договору.
Аннотация к работе
Опціонні операціїКиїв, 28 грудня 1994 року N 334/94-BP опціон - це стандартний документ, який засвідчує право придбати (продати) цінні папери (товари, кошти) на визначених умовах у майбутньому, з фіксацією ціни на час укладення такого опціону або на час такого придбання за рішенням сторін контракту. Датою закінчення опціону називають дату, на яку опціон може бути виконаний, проданий або куплений. Премія (ціна) опціону складається з суми його внутрішньої (справжньої) й тимчасової (часової) вартості, на яку впливають нестабільність ситуацій, різниця між ціною угоди й основною ціною, відрізок часу до закінчення строку опціону. терміну виконання опціону: чим більший строк виконання опціону, тим більше шансів у його володаря реалізувати опціон, тому премія опціону збільшиться. Залежно від прав та обовязків учасників опціонної угоди розрізняють опціон "колл" (CALL) і опціон "пут" (PUT): - Опціон "CALL" дає його власникові право купити актив.