Понятие и экономическая природа денежных потоков, особенности и основные критерии классификации их видов. Главные факторы формирования потока денежных средств. Характеристика элементов системы управления денежными потоками, условия ее эффективности.
Аннотация к работе
Возросшее внимание к этим проблемам вызывает необходимость определить какую роль денежные потоки играют в хозяйственной деятельности предприятия. В современных условиях хозяйствования многие предприятия поставлены в условия самостоятельного выбора стратегии и тактики своего развития. В условиях конкуренции и нестабильной внешней среды необходимо оперативно реагировать на отклонения от нормальной деятельности предприятия и своевременно проводить анализ сбалансированности денежных потоков. Оптимизация, своевременное проведение анализа сбалансированности денежных потоков являются теми инструментами по эффективному управлению денежными потоками, при помощи которых можно достичь желаемого результата деятельности предприятия - получения прибыли. Бесперебойный кругооборот финансовых, инвестиционных и денежных потоков в воспроизводственном процессе означает выполнение обязательств перед бюджетом, партнерами, отсутствие просроченных долгов перед предприятием и у самого предприятия, нормальную платежеспособность, необходимую финансовую устойчивость, кредитоспособность и рентабельность.Осуществление практически всех видов финансовых операций предприятия генерирует определенное движение денежных средств в форме их поступления или расходования. Это движение денежных средств функционирующего предприятия во времени представляет собой непрерывный процесс и определяется понятием "денежный поток". Денежный поток - это денежные средства, под которыми понимаются депозитные (или текущие) счета и наличные деньги, получаемые предприятием от всех видов деятельности и расходуемые на обеспечение дальнейшей деятельности. Рациональное формирование денежных потоков способствует ритмичности операционного цикла предприятия и обеспечивает рост объемов производства и реализации продукции. Что же касается элементов системы управления денежными потоками, то к ним следует отнести финансовые методы и инструменты, нормативно-правовое, информационное и программное обеспечения: · среди финансовых методов, оказывающих непосредственное воздействие на организацию, динамику и структуру денежных потоков предприятия, можно выделить систему расчетов с дебиторами и кредиторами; взаимоотношения с учредителями (акционерами), контрагентами, государственными органами; кредитование; финансирование; фондообразование; инвестирование; страхование; налогообложение; факторинг и др.;По масштабам обслуживания хозяйственного процесса выделяются следующие виды денежных потоков: денежный поток по предприятию в целом. Когда денежный поток отрицателен или невелик и обнаруживает устойчивую тенденцию к снижению, это, как правило, несет с собой целый ряд негативных последствий. денежный поток по отдельным структурным подразделениям (центрам ответственности) предприятия.По видам хозяйственной деятельности в соответствии с международными стандартами учета выделяют следующие виды денежных потоков: · денежный поток по операционной деятельности. Он характеризуется денежными выплатами поставщикам сырья и материалов; сторонним исполнителям отдельных видов услуг, обеспечивающих операционную деятельность: заработной платы персоналу, занятому в операционном процессе, а также осуществляющему управление этим процессом; налоговых платежей предприятия в бюджеты всех уровней и во внебюджетные фонды; другими выплатами, связанными с осуществлением операционного процесса. Он характеризует платежи и поступления денежных средств, связанные с осуществлением реального и финансового инвестирования, продажей выбывающих основных средств и нематериальных активов, ротацией долгосрочных финансовых инструментов инвестиционного портфеля и другие аналогичные потоки денежных средств, обслуживающие инвестиционную деятельность предприятия; Он характеризует поступления и выплаты денежных средств, связанные с привлечением дополнительного акционерного или паевого капитала, получением долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов, уплатой в денежной форме дивидендов и процентов по вкладам собственников и некоторые другие денежные потоки, связанные с осуществлением внешнего финансирования хозяйственной деятельности предприятия. Прочие поступления (возврат средств от поставщиков, средств по целевому финансированию, сумм, выданных ранее подотчетным лицам и др.) 1.По направленности движения денежных средств выделяют два основных вида денежных потоков: · положительный денежный поток, характеризующий совокупность поступлений денежных средств на предприятии от всех видов хозяйственных операций (в качестве аналога этого термина используется термин "приток денежных средств"); · отрицательный денежный поток, характеризующий совокупность выплат денежных средств предприятия в процессе осуществления всех видов его хозяйственных операций (в качестве аналога этого термина используется термин "отток денежных средств"). Недостаточность объемов во времени первого из этих потоков обусловливает последующее сокращение объемов второго вида этих потоков. Приток денежных средств осуществляется за счет вы
План
Содержание
Введение
1. Понятие и экономическая природа денежных потоков
2. Классификация денежных потоков
2.1 По масштабам обслуживания хозяйственного процесса
2.2 По видам хозяйственной деятельности
2.3 По направленности движения денежных средств
2.4 По методу исчисления объема
2.5 По уровню достаточности объема
2.6 По методу оценки во времени
3. Факторы, влияющие на управление денежными потоками
Заключение
Список использованной литературы
Введение
В отечественной и зарубежной экономической литературе в последние годы уделяется большое внимание вопросам управления денежными потоками предприятия. Возросшее внимание к этим проблемам вызывает необходимость определить какую роль денежные потоки играют в хозяйственной деятельности предприятия.
Денежные средства являются наиболее ограниченными ресурсом при переходе к рыночным методам хозяйствования, и успех предприятия во многом определяется способностью руководителей рационально распределять и использовать деньги.
В современных условиях хозяйствования многие предприятия поставлены в условия самостоятельного выбора стратегии и тактики своего развития. Самофинансирование предприятием своей деятельности стало первоочередной задачей.
В условиях конкуренции и нестабильной внешней среды необходимо оперативно реагировать на отклонения от нормальной деятельности предприятия и своевременно проводить анализ сбалансированности денежных потоков. Оптимизация, своевременное проведение анализа сбалансированности денежных потоков являются теми инструментами по эффективному управлению денежными потоками, при помощи которых можно достичь желаемого результата деятельности предприятия - получения прибыли. Этими обстоятельствами обусловлен выбор темы исследования.
Любое предприятие в процессе своей деятельности испытывает потребность в финансовых ресурсах, необходимых для осуществления взаимоотношений с другими юридическими и физическими лицами. Бесперебойный кругооборот финансовых, инвестиционных и денежных потоков в воспроизводственном процессе означает выполнение обязательств перед бюджетом, партнерами, отсутствие просроченных долгов перед предприятием и у самого предприятия, нормальную платежеспособность, необходимую финансовую устойчивость, кредитоспособность и рентабельность. Цель управления финансовыми и денежными потоками, их сбалансированность - обеспечение кругооборота средств предприятия, являющегося условием для его нормального функционирования - обуславливает актуальность и значимость темы данной работы для современных предприятий различных сфер и направлений деятельности.
Целью работы является изучение видов денежных потоков.
Объектом исследования является денежный поток.
Предметом исследования являются виды денежных потоков.
В работе для выполнения поставленной цели необходимо решить следующие задачи: 1. определить понятие "денежный поток".
4. проанализировать основные методы управления денежными потоками;
Информационной базой работы явились труды В.В. Ковалева, Г.В. Савицкой, И.А. Бланка, Ю. Бригхема, Л. Гапенски, И. Шевченко, а также источники периодической печати.
Структура курсовой работы состоит из введения, трех глав, заключения, списка используемой литературы.